在经过对国内1000个家庭进行在线专家级的“家庭财富健康义诊”活动后，广发银行近日推出国内首个“中国家庭财富健康参考指数”。称该指数当前分值为58.12，显示国内家庭的财富健康状况普遍为“亚健康状态”。

  青年报记者 孙琪

  财富配置主要凭感觉

    据悉，广发银行通过生命周期识别体系和资产配置健康评价体系对每个家庭进行综合评判：一方面从人生阶段、收入状况、资产状况、增值预期、风险能力、投资经验六个维度对家庭主要成员所处的生命周期进行状态识别；另一方面对他们在几大类金融资产（理财产品与存款类、债券及信托类、股票类、保险类）的配置情况进行分析研究，然后通过科学的财富健康诊断模型计算出每个家庭的财富健康状况评分，最终加权平均所有评分得出中国家庭财富健康参考指数。

    参与者得分在70分以上被评为处于“比较健康”、“非常健康”状态；得分在55分至70分之间被评为处于“亚健康”状态；得分为40分至55分为“中等健康”状态；得分在40分以下的参与者则处于“不健康”、“非常不健康”状态。此次参与“财富义诊”的1000个家庭加权平均值仅为58.12分，说明中国家庭的整体财富状况处于“亚健康”状态，离财富健康达标还差一大段距离。

    据悉，在所有参与活动的家庭中，60%处于“亚健康”、“中等健康”状态，7%处于“不健康”状态，更有2%处于“非常不健康”的状态。参与者中，59%的年龄集中在30岁至50岁；68%的年收入在20万元以上；净资产在50万元以上的参与者占比47%；而59%认为自己的收入将上升。同时，在投资方面，69%的参与者都只接受本金在20%以内的亏损，并且投资经验少于2年的参与者多达54%。

    广发银行财富管理与私人银行中心总经理姚永平认为，之所以出现这样较低的评分，是因为目前在国内，科学的资产配置观念仍然不够普及，大部分家庭依然 “凭感觉”或是“道听途说”理财，没有科学的资产配置理论基础或寻求专业财富管理机构的帮助造成。

  投资结构亟待优化

    调查显示，我国家庭稳健投资成主流，投资结构亟待优化。“目前中国家庭中长期资产配置偏低，股票类资产不到10%，债券类资产10%，这会导致中国家庭财富的增长速度跑不赢大市。”姚永平指出，股票类资产不是只有A股股票一种，还有保本基金、对冲基金、结构化优先级份额等，可在防御的前提下谋求超额收益。

    其他资产配置方面，尽管在过去的一年，上证国债指数上涨6%，上证企业债指数上涨8%，但大部分家庭并没有享受到债券牛市带来的稳健收益——债券及信托类资产的配置明显偏弱，85%的客户的投资比例不高于10%。而保险产品的配置更是被严重忽略，66%的客户在保险产品的配置比例上不到10%。

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