“您好，最近黄金价格走低，正是投资保值的好机会。”接到这样听似千篇一律的推销电话，大多数人都会警惕摇头，但听到“我们这里的杠杆系数是1:100，回报绝对高额……”暴利的诱惑开始迅速催化“潜在客户们”的投资心理需求。日前，金山检察院审结了一起地下代理商从事非法黄金期货平台交易的案件，涉案金额高达3亿多元，受害人遍布全市多个区县。经过审理，这个犯罪团伙的涉案人员均以非法经营罪获刑。

    本报记者 卢燕

    业务员初中毕业 拉来客户就有上万佣金

    2011年12月起，犯罪嫌疑人牛大海和朋友王火烈在上海合伙注册成立了一家名叫郜秦的投资管理公司，为辽宁的一家贵金属交易所代理江浙沪地区的业务。在这家交易所没有取得正规资质的前提下，牛大海与王火烈大着胆子雇佣了10多名业务员。经过一番话术的培训，这些仅仅只有初中毕业的业务员，尽管不知黄金期货为何物，单单靠随机拨打电话、网络聊天就拉到不少客户。

    2012年3月至8月，这个犯罪团伙以投资公司的名义招揽客户共进行非法黄金期货交易2.7万余手。其中，犯罪嫌疑人牛大海、王火烈参与的非法交易金额合计人民币1.8亿余元。依靠裙带关系，牛大海、王火烈的圈内朋友叶文忠也效仿成立了另外一家投资公司。一样的噱头，一样的话术，这家没有资质的投资公司的涉案交易金额为1.4亿余元。

    2012年6、7月份，公安机关经侦查发现，注册于本市的上海郜秦投资管理有限公司等单位，在未取得国家相关经营许可的情况下，招募业务员，对外以电话联系，招揽本市金山、浦东、闵行、黄浦等区县的客户，从事非法黄金期货业务。2012年7月27日，犯罪嫌疑人牛大海、王火烈被公安机关抓获，同年8月27日，犯罪嫌疑人叶文忠被公安机关抓获，经审查，犯罪嫌疑人均如实交代了自己的犯罪行为，至此案发。

    到案后，犯罪团伙中的业务员童某交待说：“我自己只有初中毕业，但是老板把我招过来的时候说不懂期货没关系，能把客户拉进来就行。他教我照着话术念，杠杆比例是1：100，保证金是7000元，最低入金3500元，最低每次交易0.5手……我从去年3月份打电话推销，5个月里面一共招揽到2个客户，一共交易了50多手，拿了2万多的佣金。”

    据团伙的另一名业务员供述：“去年3月份，我到郜秦公司签了一份‘市场开发合作协议书’，约定从事‘东北皇亚金’交易，每一手可以拿到420元的返佣，当天这家公司就给了我一个交易账号和密码，让我下载了软件后开始在交易平台上为客户代为交易。我名下的业务一共入金33万元，出金1.9万元，其余都亏掉了。”

    一旦客户赢钱 操作系统人为“重洗停盘”

    金山区检察院承办检察官告诉记者，这起非法黄金交易案中，客户在进行交易时不需要对交易的黄金的质量登记等再行约定，只是按手交易，根据操作平台上显示的黄金报价，通过买涨买跌的双向交易方式来操作。

    值得注意的是，按照他们的交易规则，客户在当天市场收盘价位结算后，实际保证金必须达到本金一定的比例，客户如果不能及时补足追加保证金，就会被强行平仓。

    按照犯罪团伙话术的逻辑，以本金10万元、30%的保证金额度为例，按照案件中1:100的杠杆系数，如果当天一手交易下来的差额为200，那么客户当天就可以进账2万元。如果当天一手交易下来的差额为亏损200元甚至更高，那么按照30%的保证金比例，客户必须投入更多的资金保证3万元的保证金，否则，无论当天的成交价格走高还是走低，账户内余下的钱款会被系统投入到交易平台全部卖光。

    然而，5个月下来，几乎所有的客户的账面上都是赤字连连。承办检察官对记者说：“这是因为这家投资公司根本不具备任何可以从事黄金期货交易的资质，他们的操作系统只是上家设定的一个程序软件而已，并没有对接到国内、境外的黄金期货交易市场。一旦系统显示客户有赢钱的迹象，系统会被人为地设置成‘重洗’或者‘停盘’，即使客户联系上业务员也会被告知交易无效。”

    日前，金山区法院一审开庭审理了这起黄金期货交易的非法经营案，牛大海作为犯罪团伙中涉案金额较高的主犯，被判处有期徒刑三年、缓刑五年，其他涉案人员也被判处相应的刑期。

    》检察官说法

    以非法经营罪定罪处罚

    金山区检察院承办检察官表示，根据《期货交易管理条例》的相关规定，任何机构或者市场，未经国务院期货监督管理机构批准，采取集中交易方式进行标准化合约交易，同时采用以下交易机制或者具备以下交易机制特征之一的，为变相期货交易。

    检察官认定，根据《刑法》的规定，此案实行平仓结算制度（当保证金低于30%的时候，就会自动强制平仓）、保证金制度（保证金可放大100倍），具有期货交易的实质要件，而其未获取国家期货交易相关许可资质，故应对其以非法经营罪定罪处罚。

    》业内人士提醒

    正规公司系数1:10之内

    黄金价格此一时、彼一时，投资客们面对铺天盖地的保值、增值推销业务，如何练就一对火眼金睛，不再轻易掉进暴利的陷阱里？一位从事黄金期货业务分析的业内人士告诉记者：“目前，上海的确有不少从事贵金属投资业务的机构，但凡正规机构都会在行业协会下面登记备份。这些期货公司的杠杆系数大多在1：10以内，并不像地下‘炒黑金’团伙吹嘘的1:100那么高，而保证金的设置也会控制在10%以内。盲目听信电话推销，归根结底还是在于消费者投资心切、不懂业务，不论黄金价格的走势如何，正规途径依然是不二选择。”